Открыт в 1923 году. По разным причинам музей трижды закрывался и открывался вновь, его фонды при этом передавались в Ялтинский, Бахчисарайский, Крымский краеведческие музеи.

В последний раз вновь музей был открыт 30 марта 1971 года как отдел Крымского республиканского краеведческого музея (Центральный музей Тавриды).

В основу его фондовой коллекции легла коллекция музея, созданного на общественных началах в 1966 году. Основная деятельность музея посвящена выявлению и сбору археологических, этнографических, документальных и иных материалов, связанных с историей Алушты и Крыма в целом. Музей обеспечивает их научную обработку, хранение и экспонирование.

Самая интересная часть фондовой коллекции – археологическая. В ее состав входят предметы широкого хронологического диапазона различных памятников горного и южного Крыма. Экспозиции этой выставки в первой части знакомят посетителей с артефактами обнаруженными археологами в различных местах Алуштинского района, дающими представление о природе древнего мира, о возникновении крепости Алустон, об истории христианства, торговых связях и хозяйственной деятельности прибрежного населения Таврики.

Во второй части выставки посетители знакомятся с историей образования Крымского ханства и русско-турецких войн. В витринах этой выставки экспонируются репродукции портретов исторических личностей, гравюр, картин, а также копии документов связанных с временем вхождения Крыма под Российскую юрисдикцию (1783 г.), освоением иразвитием инфраструктуры Таврической области.